В рубрике «Вопросец-ответ» читатели Сравни.ру часто спрашивают, куда и как вложить средства. Новейший налог на вклады и понижение ставок в банках принуждают находить другие варианты вложения средств. Отвечать на вопросцы про инвестиции нам помогают специалисты брокерской компании «ФИНАМ».
Вопросец от Ильи, потенциального инвестора:
Не так давно получил наследие. Сейчас желаю вложить куда-нибудь миллион ₽, чтоб через пару-тройку лет произвести оплату начальный взнос по ипотеке. На данный момент мне ипотеку не одобрят из-за маленького стажа и низкой заработной платы. Пока даже нет способности добавочно откладывать средства.
Желаю, чтоб за этот период времени сумма возросла сама собой. Потому мне важен высочайший доход, но не желаю утратить возможность приобрести жильё из-за плохого вложения.
Слышал про налог на вклады как раз в миллион ₽, потому в банк средства не понесу. Куда их лучше вложить без излишних издержек и риска?
Чтоб подобрать рациональные варианты инвестирования, сформулируем главные условия задачки:
-
Сумма: 1 000 000 ₽.
-
Срок: 3 года.
-
Пополнение/снятие: не предвидено.
-
Цель: прирастить капитал.
-
Отношение к риску: утрата средств недопустима.
-
Управление инвестициями: малое роль.
-
Доп условия: возможность освободиться от налогов.
Сейчас эксперт поможет обусловиться, как нашему герою расположить временно вольные средства. При всем этом учтём пожелания инвестора: ему охото гарантированно сохранить средства, получить максимум дохода и не платить налоги.
В описанной ситуации с учётом начальных данных рекомендую разглядывать бумаги, выпущенные конкретно в зарубежной валюте. Это дозволит понизить воздействие девальвации рубля.
Историческая справка
За крайние три года рубль по отношению к баксу США подешевел на 23,5%.
Если на данный момент преобразовать миллион ₽ в южноамериканскую валюту, можно получить около $13 000. Если такую же сделку удалось бы совершить в апреле 2018 года, то получить можно было $17 000 — на четверть больше, чем на данный момент.
Тенденция с ослаблением рубля может продолжиться. Инвестиции в бумаги, номинированные в баксах либо евро, защитят от девальвации. Я бы предложил разглядеть две стратегии: ограниченную и чуток наиболее рисковую.
1. Ограниченный вариант: низкая доходность и маленький риск
Еврооблигации русских компаний:
Если важнее защита от утрат и сохранение средств, можно разглядывать конкретно еврооблигации. Это долговые ценные бумаги в зарубежной валюте.
Компания, выпустившая их, вроде бы берёт в долг и обещает, что вернёт всю сумму в обозначенный срок — это быть может через год либо через 20–30 лет. В течение всего периода держателям бумаг выплачивается определённое вознаграждение — купонный доход. А когда подойдёт дата погашения, компания-эмитент выплатит им стоимость бумаг по номиналу. К примеру, для еврооблигаций почаще всего номинал — $1000 либо €1000 за штуку.
Есть маленький риск дефолта — невозвращения долга, но это маловероятно. Кредитное свойство эмитентов довольно высочайшее — большая часть компаний, выпускающих еврооблигации, имеют надёжный бизнес и устойчивое финансовое положение.
Для неквалифицированных инвесторов на Столичной бирже доступен десяток таковых еврооблигаций с погашением через 3 года. Купон по ним выплачивается раз в полгода-год.
Приобрести их можно на данный момент, чтоб через три года возвратить номинал — 1000 баксов либо евро за штуку, а в течение всего этого периода получать купоны по ставке от 2,25 до 7,12% годичных. Для выбора определенных бумаг проконсультируйтесь со спецом.
Перечень еврооблигаций на Столичной бирже с погашением в 2024 году
№
Заглавие
Инструмент
Валюта
Дата погашения
Ставка купона
1
EVR-24
XS1843443273
USD
02.04.2024
5,25%
2
ALRS-24
XS1843441731
USD
09.04.2024
4,65%
3
GTLK-24
XS1577961516
USD
31.05.2024
5,13%
4
MMK-24
XS1843434959
USD
13.06.2024
4,38%
5
CBOM-24
XS1964558339
USD
25.06.2024
7,12%
6
STL-24
XS2046736919
USD
16.09.2024
3,15%
7
SIB-24
XS2010044621
USD
23.09.2024
3,45%
8
URKA-24
XS2010040397
USD
22.10.2024
4,00%
9
GMKN-24
XS2069992258
USD
28.10.2024
3,38%
10
GAZ-24 EUR
XS1721463500
EUR
22.11.2024
2,25%
2. Оптимальный вариант: умеренный риск и потенциально высочайшая доходность
Акции зарубежных компаний:
Если важнее прирастить начальный капитал, то можно избрать акции. Снова же, рекомендую разглядывать бумаги, номинированные в валюте, к примеру акции американских компаний. При инвестировании в их риск выше, чем при выбирании еврооблигаций, но выше и возможная доходность.
Риск тут в том, что нереально спрогнозировать ситуацию на рынке ровно через 3 года и стоимость акций к этому моменту. Может быть, придётся подождать, пока рынок восстановится опосля очередной просадки.
Историческая справка
Статистически при горизонте инвестирования в 3 года риск утрат при инвестировании в южноамериканские акции малый — за этот период времени рынок восстановится от хоть какого потрясения.
Если нет глобального кризиса, по силе равного Величавой Депрессии, всё стремительно ворачивается к норме. Даже коронавирусное падение в весеннюю пору 2020 года было отыграно всего за несколько месяцев — уже к концу года рынки возвратились к историческим максимумам и обновили их.
Индекс S&P 500 — барометр американской экономики — возвратился к доковидному уровню за 4 месяца
При формировании ранца из акций стоит избрать дивидендную историю, чтоб добавочно получать доход от владения бумагами. Размер и срок выплаты дивидендов зависят от компании — некие платят раз в квартал, остальные — раз в год.
Рекомендую разглядывать дивидендных аристократов — компании из перечня самых надёжных, входящие в индекс S&P 500, которые наиболее 25 лет попорядку выплачивают дивиденды и не уменьшают их. Дивидендных аристократов в США довольно много — в 2021 году их 65, — и 92% этих акций можно приобрести на Санкт-Петербургской бирже.
Необязательно выбирать отдельные акции из перечня всех доступных бумаг. Можно инвестировать в Биржевой паевой вкладывательный фонд «Дивидендные Аристократы США» (тикер — FMUS), где уже собраны главные южноамериканские компании, размеренно выплачивающие дивиденды.
Фонд «Дивидендные Аристократы США» от «ФИНАМ» повторяет DowJonesU.S. DividendIndex и доступен на Столичной бирже для неквалифицированных инвесторов
При выбирании хоть какого из этих вариантов инвестирования растрачивать время на управление ранцем не придётся. Подойдёт стратегия «Купил и держи».
Хотя временами — 1-2 раза в год — можно инспектировать портфель и глядеть, не поменялась ли ситуация. К примеру, компания может выйти из состава дивидендных аристократов из-за понижения дивидендов. Тогда стоит заняться ребалансировкой ранца и избрать остальные бумаги взамен. Но для этого необязательно любой денек смотреть за новостями и инспектировать котировки.
Единственное, что необходимо созодать часто — реинвестировать приобретенные купоны и дивиденды, другими словами на их докупать ещё еврооблигации либо акции. Это поможет наращивать портфель и через три года получить больше при продаже всех собранных бумаг.
Как сберечь на налогах при инвестициях?
Обладать бумагами подольше трёх лет. Вполне без налогов не получится. Но существует льгота, которая распространяется на ценные бумаги, торгуемые на русском рынке. Льгота действует для каждой отдельной бумаги, если инвестор обладал ей подольше трёх лет. Высвободить от налогов можно до трёх миллионов ₽ в год, потому наш герой с капиталом в миллион ₽ вписывается в этот предел.
В этом варианте ни о каких ребалансировках речи не идёт. Необходимо приобрести и держать еврооблигации, акции либо паи биржевых фондов не наименее трёх лет. Бумаги, которые будут куплены на дивиденды и купоны, не будут попадать под льготы, если их не получится продержать в ранце три года.
Эта льгота распространяется на южноамериканские акции, относящиеся к дивидендным аристократам, потому что они практически есть все на Санкт-Петербургской фондовой бирже. Она подступает и при инвестировании в биржевые фонды, в том числе в БПИФ «Дивидендные Аристократы США», торгуемый на Столичной бирже.
Что касается еврооблигаций, то тут меньше перечень инструментов, которые торгуются на бирже. И тут не будет такового разброса и такового выбора, потому нужно консультироваться у брокера — у «ФИНАМ» есть сервис консультирования «Вкладывательный советник». Спец даст подсказку, какие бумаги попадают под эту льготу, и, соответственно, из их уже поможет собрать портфель.
Получить налоговый вычет по ИИС. Открытие ИИС дозволяет инвестору сберечь на уплате налогов, воспользовавшись налоговым вычетом. Есть два типа таковых вычетов — тип А (на взнос) и тип Б (на доход).
Если инвестор имеет официальный доход, то прибыльнее будет пользоваться вычетом типа А — вернётся 13% уплаченного НДФЛ с суммы пополнения ИИС. Таковой вычет рассчитывается с взноса до 400 000 ₽ в течение года. Так, открыв счёт и внеся на него миллион ₽, инвестор получит вычет в размере 52 000 ₽ на руки.
При открытии ИИС с вычетом типа Б налог не придётся платить как с дохода, приобретенного от различия цен при продаже бумаг, так и с дохода в виде выплаты дивидендов и купонов. Если инвестировать миллион ₽ и за три года прирастить капитал на третья часть, то НДФЛ в размере 13% от 330 000 ₽ составил бы 42 900 ₽. Вот эту сумму налога платить не придётся, инвестор сбережет её.
Употреблять 2 в 1: и льготу, и вычет. Инвестор может соединять льготу по налогу и вычет типа А по ИИС.
Для этого опосля пополнения ИИС он получает вычет на взнос. Потом может избрать нужные бумаги — еврооблигации либо акции компаний США, чтоб в течение трёх лет получать по ним купоны либо дивиденды. По истечении этого срока инвестор сумеет перевести бумаги с ИИС на обыденный брокерский счёт и пользоваться льготой по НДФЛ за долгосрочное владение.
Если реализовать такие бумаги сходу с ИИС, то недозволено будет пользоваться и вычетом, и льготой. Будет доступен лишь вычет. А при переводе ценных бумаг на обыденный брокерский счёт можно добавочно употреблять и льготу за долгосрочное владение.
При таком подходе получится защитить капитал от утрат и очень прирастить его, также высвободить от уплаты налога.
Эти советы подступают лишь при обозначенных начальных данных, если у вас иная сумма, срок, цель и отношение к риску, то и стратегия инвестирования будет различаться.
Создатель:
Лена Кречман